La mora bancaria de las familias llegó a un récord: casi 13 por ciento de los créditos tiene problemas de pago

La mora bancaria de las familias alcanzó el 12,9% en julio, un nuevo máximo en más de dos décadas, según los datos del Banco Central de la República Argentina (BCRA). El indicador aumentó 0,1 puntos porcentuales respecto de junio y más que duplicó el registro de un año atrás, cuando se ubicaba en 5,6%.

El avance refleja el deterioro de la capacidad de pago de los hogares en un escenario en el que el crédito continuó creciendo, pero el saldo real de las financiaciones volvió a reducirse.

La mayor irregularidad se concentró en los préstamos personales, cuya mora aumentó 0,3 puntos porcentuales en julio y llegó al 16,7%.

En las tarjetas de crédito, en tanto, el indicador avanzó 0,2 puntos y alcanzó el 12,8%, mientras que los créditos prendarios registraron una mora del 8,1%, también con una suba mensual de 0,2 puntos.

Los préstamos hipotecarios fueron la excepción dentro de las principales líneas de financiamiento: la irregularidad se mantuvo estable en 1,6%.

Desde el BCRA señalaron que el aumento mensual de la mora respondió a dos factores: la caída en términos reales del stock total de financiamiento y el incremento de la cartera irregular. Sin embargo, remarcaron que el crecimiento de esta última mostró una desaceleración.

Un informe de la consultora 1816 explicó que, en el caso de las familias, el saldo total de los créditos volvió a caer en términos reales, mientras que el monto en mora prácticamente no se modificó frente a junio. Como consecuencia, el deterioro del ratio estuvo impulsado principalmente por la reducción del denominador.

El deterioro no se limitó a los hogares. La irregularidad del crédito al sector privado alcanzó el 7,7%, frente al 3,2% de julio de 2025.

En el segmento empresarial, la mora llegó al 3,6%, contra el 1,2% registrado un año antes.

De esta manera, los hogares continuaron mostrando una mayor incidencia de los atrasos de pago. El ratio de irregularidad mide la proporción de los préstamos con problemas de pago sobre el total de la cartera crediticia.

A pesar del incremento de la mora, otro indicador del sistema financiero mostró una evolución diferente.

La probabilidad de default estimada (PDE) para el crédito total al sector privado bajó 0,2 puntos porcentuales en julio y quedó en 2,4%, según el BCRA.

Entre las familias, la reducción fue de 0,5 puntos y llevó el indicador al 3,9%, mientras que para las empresas prácticamente no hubo cambios y se ubicó en 1,1%.

La PDE funciona como una medida complementaria y estima la posibilidad de incumplimiento de las obligaciones financieras. Su descenso durante julio contrastó con el aumento del índice de morosidad.

Frente al incremento de los atrasos, desde el BCRA señalaron que las entidades financieras están avanzando con la refinanciación de las deudas impagas de las familias y estimaron que esa estrategia podría comenzar a reflejarse en una reducción de la cartera irregular de los hogares durante los próximos meses.

Al mismo tiempo, las entidades mantienen un nivel elevado de cobertura. En julio, las previsiones acumuladas representaron el 87,6% de la cartera en situación irregular, 0,8 puntos más que en junio.