Canje exitoso: Economía consiguió reducir en aproximadamente $7,4 billones los pagos programados de los instrumentos elegibles de jun-jul-ago-sep con una aceptación del 78%

El Tesoro Nacional debía afrontar vencimientos por $9,5 billones, correspondiendo $ 1,2 billones a junio, $ 4,6 billones a julio, $ 2,3 billones a agosto y $2,6 al mes de septiembre. Luego de esta operación de conversión, logró reducir los vencimientos proyectados en $ 7,4 billones, correspondiendo $ 0,1 billones a junio, $ 3,6 billones a julio, $ 1,7 billones a agosto y $ 2,1 billones a septiembre.

✅Así, el perfil de vencimientos para lo que resta de 2023 pasó de $ 11,6 billones a $ 4,2 billones, lo que implica una disminución del 64%. Asimismo, se destaca que para el cierre del año el panorama luce despejado. En este sentido, los vencimientos promedio con el sector privado para el último trimestre del año equivalen a 0,1% del PBI.

✅Del total de la reducción de los vencimientos previstos para los próximos meses, se consiguió extender un 13% a agosto del 2024, un 36% a noviembre del 2024, un 27% a diciembre del 2024, y un 24% a enero del 2025. De esta forma, se logró alargar los vencimientos promedios ponderados en 16 meses.

✅ Cabe destacar que en la operación de conversión se recibieron un total de 548 ofertas, que representaron un total de $ 7,5 billones.

✅ Por las características de la oferta que establecía títulos de salida entre 2024 y 2025, obtuvimos el acompañamiento de inversores institucionales de largo plazo como entidades financieras y compañías de seguro. En este sentido, la adhesión total de los bancos fue en torno al 90%.

✅Hacia adelante, continuaremos realizando las licitaciones habituales conforme el cronograma publicado y renovando los vencimientos de inversores que por su perfil se encuentran posicionados en instrumentos de corto (fundamentalmente, Fondos Comunes de Inversión y compañías).

✅ La próxima licitación tendrá lugar el próximo miércoles 14 de junio tal y como fue informado previamente en el cronograma preliminar de licitaciones del primer semestre de 2023.

✅ Condiciones de la oferta: El Tesoro ofreció las siguientes opciones por título elegible:

Opción 1

Título elegible: X16J3

Opción de conversión: bono del tesoro nacional ajustable por CER con vencimiento el 13/12/2024.

Opción 2

Título elegible: TDL23

Opciones de conversión: un bono del tesoro nacional en moneda dual con vencimiento el 30/08/2024; y/o un bono del tesoro nacional en moneda dual con vencimiento el 29/11/2024; y/o un bono del tesoro nacional ajustado por CER con vencimiento el 13/12/2024.

Opción 3

Título elegible: X18L3

Opción de conversión: bono del tesoro nacional ajustable por CER con vencimiento el 13/12/2024.

Opción 4

Título elegible: T2V3D

Opciones de conversión: un bono del tesoro nacional en moneda dual con vencimiento el 30/08/2024; y/o un bono del tesoro nacional ajustado por CER con vencimiento el 13/12/2024.

Opción 5

Título elegible: S31L3

Opción de conversión: bono del tesoro nacional ajustable por CER con vencimiento el 13/12/2024.

Opción 6

Título elegible: T2X3

Opción de conversión: bono del tesoro nacional ajustable por CER con vencimiento el 13/12/2024.

Opción 7

Título elegible: TDS23

Opciones de conversión: un bono del tesoro nacional en moneda dual con vencimiento el 30/08/2024; y/o un bono del tesoro nacional en moneda dual con vencimiento el 31/01/2025; y/o un bono del tesoro nacional ajustado por CER con vencimiento el 13/12/2024.